Валютные рынки ждут падение доллара

Валютные рынки сегодня: USD/ZAR, USD/JPY, EUR/USD, российский рубль. МВФ повысил прогноз по мировой экономике до 6% в 2021 году от 5,5% в январе. Агентство Reuters публикует прогнозы МВФ:

• Прогноз МВФ по экономике на 2021 год предполагает максимальный рост с 1976 года на фоне восстановления экономики США
• МВФ повысил прогноз по экономике США на 2021 год на 1,3% до 6,4% – максимальный темп роста с начала 1980-х, прогноз по большинству других экономик также был повышен
• Разница в росте экономики отражает разницу в темпах вакцинации, мерах поддержки и структурных факторах
• МВФ отмечает высокую степень неопределенности по поводу прогноза, многое будет зависеть от вакцинации

USD/ZAR: продолжит падение после пробоя

Аналитики  Commerzbank пишут, что южноафриканский ранд  продолжает расти против доллара. Валютная пара USD/ZAR снижается к 14.5044-14.3952 (минимумы с декабря по февраль).

Валютные рынки: USD/ZAR продолжает консолидироваться выше 55-дневной МА на 14.4053

 «USD/ZAR вновь торгуется на минимуме декабря на 14.5044, ниже которого поддержка располагается на 14.3952 (минимум февраля). Мы полагаем, что последняя отметка должна устоять на этой неделе. Далее пара может нацелиться на линию аптренда 2011-2021 гг на 13.8765, и она должна ограничить падение.

Выше 15.1004 (максимум конца марта) сопротивление располагается на 15.1916 (максимум конца февраля), 15.2343 (линия сопротивления 2020- 2021 гг). Более существенные уровни располагаются га 15.5716/15.6645 (максимумы января и марта). Рост выше этих отметок изменит настрой пары на бычий и нацелит ее на 15.8204/16.0838 (200-дневная МА и минимум сентября) и 16.7977 (максимум октября)».

USD/JPY: бычий потенциал вернется в случае пробоя 110.60

Главный аналитик FXStreet Валерия Беднарик пишет, что пара USD/JPY продолжает восстанавливаться после вчерашнего падения и сейчас торгуется возле 110.50. Однако для возвращения бычьего потенциала паре необходимо вырасти выше 110.60.

USD/JPY сохраняет умеренно позитивный настрой в краткосрочной перспективе

 Япония сегодня опубликовала данные по зарплате за февраль, показав падение на 0,2% г/г,. Также были опубликованы данные по расходам домохозяйств, которые просели на 6,6% г/г,. Это намного сильнее прогнозов в -2,1%. США сегодня опубликуют лишь данные IBD/TIPP за апрель и данные по вакансиям JOLTS.

С технической точки зрения краткосрочная картина указывает на то, что дальнейший рост пока маловероятен. На 4-х часовом графике пара не может преодолеть 20 SMA. Пробой ближайшего сопротивления на 110.60 усилит медвежий настрой.

EUR/USD вырастет в 3 квартале

Аналитики MUFG Bank пишут: евро снизился в паре с долларом от уровня 1.2093 к 1.1737.  Единая валюта может вырасти в 3 квартале, если ситуация с вакцинацией улучшится.

 «Еврокомиссия 29 марта провела конференцию, на которой обсуждались проблемы вакцинации. Представитель Еврокомиссии Бретон заявил,  что ЕС планирует производить 2-3 млрд доз в год. Планируется, что к концу лета может быть вакцинировано 70% взрослого населения. Основной проблемой на пути вакцинации является недостаточный запас вакцины.

Если темпы вакцинации ускорятся (вероятно), то рост экономики начнет ускоряться на фоне финансовой поддержки властей. Ожидается, что курс евро вырастет, так что подрастет и пара EUR/USD во второй половине года”.

Финансовые эксперты Альпари: в начале европейкой сессии основные валюты торговались все в минусе. Лидерами по снижению являются новозеландский доллар (-0,34%) и британский фунт (-0,42%).  

Фунт попал под давление после заявлений Европейского лекарственного регулятора EMA. В своем заявлении регулятор указал о наличии связи между образованием тромбов после вакцинации препаратом от коронавируса компании британско-шведской компании AstraZeneca. Причина остается не совсем ясной. 

Пара фунт/доллар упала на 0,73%, до 1,3818. Евро получил поддержку от растущего кросса евро/фунт. Перед открытием американской сессии курс евро поднялся до 1,1839. Также укреплению евро способствовало снижение доходности 10-летних американских облигаций до 1,68% годовых. Если положительная динамика для евро сохранится, то есть вероятность роста до 1,1855.

Центральный банк Австралии оставил денежно-кредитную политику без изменений

Во вторник, как и ожидалось, ЦБ Австралии оставил без изменений процентную ставку и программу покупки облигаций, поскольку эти меры помогают экономике, удерживая стоимость финансирования на очень низком уровне. Совет правления РБА решил оставить основную процентную ставку без изменений на рекордно низком уровне 0,10%. ЦБ также оставил целевую доходность 3-летних гособлигаций на уровне около 0,1%, и сохранил параметры механизма срочного финансирования и программы покупки государственных облигаций.

Банк сообщил, что первоначальная программа покупки государственных облигаций на сумму 100 млрд австралийских долларов почти завершена, а вторая программа на 100 млрд долларов начнется на следующей неделе. Помимо этого, банк готов к дальнейшим покупкам облигаций, если это будет способствовать прогрессу в достижении целевых показателей по уровню занятости и инфляции. РБА дал понять, что процентная ставка не будет повышаться до 2024 года. «Совет директоров не будет увеличивать процентную ставку до тех пор, пока фактическая инфляция не достигнет устойчивого целевого диапазона от 2 до 3%. Для этого заработная плата должна вырасти существенно больше, чем в данный момент», – заявили в банке. Это потребует значительного увеличения уровня занятости и возврата к ограниченному рынку труда. Правление банка ожидает, что эти условия будут выполнены не ранее 2024 года, добавили в РБА. Что касается рынка жилья, в банке заявили, что будут внимательно следить за тенденциями в области жилищных займов, и важно, чтобы в условиях роста цен на жилье и низких процентных ставок поддерживались стандарты кредитовании

Курс рубля

Рубль в середине сессии ускорил снижение к доллару и евро без каких-либо очевидных рыночных драйверов. В результате доллар превысил уровень 77 руб. впервые с ноября прошлого года, евро установил новый двухмесячный максимум на отметке 91,5 руб. В тоже время ситуация на мировых рынках остается достаточно благоприятной: нефть торгуется в небольшом плюсе, резкое снижение индекса доллара способствует восходящей динамике развивающихся валют.

Российский рубль продолжает оставаться под давлением геополитического фактора, который в последнее время имеет тенденцию к ухудшению. Это увеличивает санкционные риски, что провоцирует продажу рублевых активов нерезидентами и российскими инвесторами.